Opgørelse af pengestrømme

Pengestrømsopgørelsen er et af de finansielle oversigter, der udstedes af en virksomhed og beskriver pengestrømme til og ud af organisationen. Dets særlige fokus er på de typer aktiviteter, der skaber og bruger kontanter, som er operationer, investeringer og finansiering. Selvom pengestrømsopgørelsen generelt betragtes som mindre kritisk end resultatopgørelsen og balancen, kan den bruges til at skelne tendenser i forretningsresultater, som ikke er tydelige i resten af ​​regnskabet. Det er især nyttigt, når der er en divergens mellem det rapporterede overskud og nettopengestrømmen genereret af operationer.

Der kan være betydelige forskelle mellem resultaterne vist i resultatopgørelsen og pengestrømme i denne opgørelse af følgende årsager:

  • Der er tidsforskelle mellem registreringen af ​​en transaktion, og når de relaterede kontanter faktisk bruges eller modtages.

  • Ledelsen bruger muligvis aggressiv indtægtsgenkendelse til at rapportere indtægter, hvor kontantindtægter stadig er et stykke tid i fremtiden.

  • Virksomheden kan være aktivintensiv og kræver derfor store kapitalinvesteringer, der ikke vises i resultatopgørelsen, undtagen på forsinket basis som afskrivninger.

Mange investorer føler, at pengestrømsopgørelsen er den mest gennemsigtige af regnskabet (dvs. sværest at fudge), og derfor har de en tendens til at stole på det mere end de øvrige årsregnskaber for at skelne en virksomheds virkelige resultater. De kan bruge det til at bestemme kilder og anvendelser af kontanter.

Pengestrømme i opgørelsen er opdelt i følgende tre områder:

  • Driftsaktiviteter . Disse udgør en virksomheds indtægtsskabende aktiviteter. Eksempler på driftsaktiviteter er modtagne og udbetalte kontanter til produktsalg, royalties, provisioner, bøder, retssager, leverandør- og långiverfakturaer og lønningsliste.

  • Investeringsaktiviteter . Disse udgør betalinger foretaget for at erhverve langsigtede aktiver samt kontanter modtaget fra deres salg. Eksempler på investeringsaktiviteter er køb af anlægsaktiver og køb eller salg af værdipapirer udstedt af andre enheder.

  • Finansieringsaktiviteter . Disse udgør aktiviteter, der vil ændre en virksomheds egenkapital eller lån. Eksempler er salg af selskabsaktier, tilbagekøb af aktier og udbetaling af udbytte.

Der er to måder, hvorpå man kan præsentere pengestrømsopgørelsen, som er den direkte metode og den indirekte metode. Den direkte metode kræver, at en organisation præsenterer pengestrømsoplysninger, der er direkte forbundet med de poster, der udløser pengestrømme, såsom:

  • Kontanter indsamlet fra kunder

  • Modtagne renter og udbytter

  • Kontanter betalt til medarbejdere

  • Kontanter betalt til leverandører

  • Renter betalt

  • Indkomstskat betalt

Få organisationer indsamler oplysninger efter behov for den direkte metode, så de bruger i stedet den indirekte metode. Under den indirekte tilgang begynder opgørelsen med nettoindtægten eller -tabet rapporteret i virksomhedens resultatopgørelse og foretager derefter en række justeringer til dette tal for at nå frem til det beløb af nettokontanter, der leveres af driftsaktiviteter. Disse justeringer inkluderer typisk følgende:

  • Værdiforringelse og amortisering

  • Hensættelse til tab på tilgodehavender

  • Gevinst eller tab ved salg af aktiver

  • Ændring i tilgodehavender

  • Ændring i beholdning

  • Ændring i gæld

Lignende vilkår

Pengestrømsopgørelsen er også kendt som pengestrømsopgørelsen.