Definition af låntagningsgrundlag

Lånebasen er det samlede sikkerhedsbeløb, som en långiver låner penge ud til en virksomhed. Det præsenterer et maksimalt loft for, hvor meget aktivbaseret gæld en virksomhed kan opnå. Dette indebærer typisk at multiplicere en diskonteringsfaktor med hver type aktiv, der anvendes som sikkerhed. For eksempel:

  • Tilgodehavender . 60-80% af tilgodehavender, der er mindre end 90 dage gamle, kan accepteres som en lånebase.

  • Beholdning . 50% af den færdige varebeholdning kan accepteres som en lånebase.

Det er også almindeligt, at en långiver kun bruger en låntagers tilgodehavender som sikkerhed - den accepterer muligvis ikke nogen beholdning som en del af lånebasen. I sjældne tilfælde kan en lille procentdel af anlægsaktiverne også være tilladt som en del af lånebasen.

Som et eksempel på et lånebaseret ansøger ABC International om en kreditlinje. ABC har $ 100.000 tilgodehavender og $ 40.000 af færdigvarebeholdning. Långiveren tillader 70% af tilgodehavender og 50% af beholdningen som den relevante lånebase, hvilket betyder, at ABC maksimalt kan låne $ 90.000 (beregnet som $ 70.000 af tilgodehavender og $ 20.000 af lager) mod sin sikkerhed.

En virksomhed, der låner penge under et lånebasearrangement, udfylder normalt et lånebasecertifikat med jævne mellemrum, hvor det beregner den gældende lånebase. En virksomhedsmedarbejder underskriver certifikatet og afleverer det til långiveren, som opbevarer det som bevis for den tilgængelige sikkerhed. Hvis lånebasen, der er angivet på certifikatet, er mindre end det beløb, som virksomheden i øjeblikket låner fra långiveren, skal virksomheden straks tilbagebetale forskellen til långiveren.

Nøje overvågning af lånebasen er særlig vigtig i sæsonbetingede virksomheder, da lagerbeholdningen af ​​basen gradvist opbygges inden salgssæsonen efterfulgt af en kraftig stigning i det tilgodehavende aktiv i salgssæsonen og derefter et hurtigt fald i alt aktiver umiddelbart efter sæsonens afslutning. Det er nødvendigt at afveje lånetryk og tilbagebetalinger mod disse hurtige ændringer i lånebasen for at sikre, at selskabet ikke overtræder sin låneaftale.